Başkan Donald Trump, 2 Kasım 2017'de Washington DC'de Beyaz Saray'ın Gül Bahçesi'nde düzenlenen basın etkinliği sırasında Fed başkanlığına aday gösterdiği Jerome Powell'ın podyuma çıkmasını izliyor.
Drew Angerer | Getty Images
Olaylı bir haftadan bahsedin.
Normalde Fed faiz oranlarını düşürdüğünde büyük hikaye bu olurdu.
Ancak Perşembe günkü Fed toplantısı, ertesi sabah güneş doğmadan kazananın belirlendiği Salı günkü başkanlık seçimleriyle karşılaştırıldığında sönük kalıyor.
Hisse senedi grafiği simgesi
1 Kasım'dan bu yana performans
Çarşamba günü Cumhuriyetçi Donald Trump'ın Demokrat Kamala Harris'e karşı kazandığı zafere borsanın tepkisi hızlı ve güçlüydü. Dow, S&P 500 ve Nasdaq tüm zamanların en yüksek seviyelerine ulaştı. Fed'in ertesi gün faiz indirimi, S&P 500 ve Nasdaq'ın kazanımlarıyla piyasa boğalarının pastasını süsledi. Dow perşembe günü yatay seyrediyordu. Cuma günü Dow endeksi ilk kez 44.000'in, S&P 500 ise ilk kez 6.000'in üzerine çıktı. Bu seviyelerin hemen altında kapattılar. Her üç hisse senedi göstergesi de haftayı rekor yüksek seviyelerde tamamladı.
Hafta boyunca Dow ve S&P 500 %4,6'nın üzerinde kazanç elde etti. Yılın en iyi haftalarını ve son üç yılın ilk olumlu haftalarını geçirdiler. Nasdaq hafta boyunca %5,7 arttı. Teknoloji ağırlıklı endeksin haftalık kazancı, üçü arasında en güçlüsü olsa da, Eylül ayından bu yana en iyi seviyesini gördü. Haftanın ilk beş sektörü, tüketici ihtiyari, enerji, sanayi, finans ve bilgi teknolojisi oldu.
Haftanın S&P 500 sektörü
Kaynak: Bilgi Kümesi
Ancak Wall Street geleneksel olarak Washington'daki uzun vadedeki çıkmazdan hoşlanır; bu, Kongre'nin bölünmüş olması veya Beyaz Saray'ın bir parti tarafından, Capitol Hil'in ise diğer parti tarafından kontrol edilmesinin yarattığı bir durumdur. Tam kombinasyon havada kalıyor. Haberler'e göre, başkanlık yarışı hızlı bir şekilde kararlaştırılıp Cumhuriyetçiler Senato'yu tersine çevirse de Temsilciler Meclisi yarışları hala karara bağlanamayacak kadar yakındı. Pazar günü öğleden sonra Cumhuriyetçilerin çoğunluğu yakalamak için altısını kazanması gerekiyordu.
Güç dengesinin nasıl işleyeceğini ve borsa için iyi mi yoksa kötü mü olacağını yalnızca zaman gösterecek. Ancak bildiğimiz bir şey var ki Trump kendisini piyasanın performansına göre değerlendirmeyi seviyor. Trump'ın göreve başladığı 2017 gününden görevdeki son gününe kadar olan ilk döneminde S&P 500 %67 oranında değer kazandı. Felaket gibi bir şey olmazsa, Başkan Joe Biden ve Başkan Yardımcısı Harris Trump'a ılımlı enflasyon ve güçlü bir borsa ile sağlıklı bir ekonominin sopasını verecekler.
Önümüzdeki hafta Wall Street ve Fed'in yakından izleyeceği iki hükümet enflasyon raporu açıklanacak. Kazanç sezonu azalmaya başladı ve sadece iki Kulüp ismi kaldı. Ana Depo Ve Disneyüç aylık sonuçları raporlayın.
Ekonomi
Haftanın büyük ekonomik raporu olan Ekim tüketici fiyat endeksi Çarşamba günkü açılış zilinden önce çıkıyor. FactSet tarafından derlenen tahminlere göre ekonomistler manşet TÜFE'de Eylül ayına göre biraz daha sıcak olan yıllık %2,6'lık bir artış bekliyor. Değişken gıda ve enerji fiyatlarının hariç tutulduğu çekirdek faiz oranının, önceki aya göre yıllık bazda %3,3 artması bekleniyor. Tüm endeksin kabaca üçte birini oluşturan TÜFE'nin barınma bileşeni de konut enflasyonunun maliyetinin ne kadar yapışkan olduğu göz önüne alındığında önemli bir odak noktası olacak.
Salı günkü açılış zilinden önce üçüncü çeyrek kazançlarını raporlayan Home Depot için yönetimin konut piyasasında neler gördüğünü duymak istiyoruz.
Hisse senedi grafiği simgesi
Ev Deposu YTD
Uzun vadeli tahvil getirilerinin arttığını ve ipotek faizlerinin de bunlarla birlikte yükseldiğini biliyoruz; bu nedenle daha fazla inşaat ve yenileme ürünü satışına yol açacak daha güçlü konutların faydası hâlâ ertelenebilir. Tahvil getirilerinin Çarşamba günkü yükselişin ardından Perşembe ve Cuma günü düştüğünü görmemiz teşvik edildi. Bunun Fed'in genişleme modunda devam etmesi ve piyasadaki beklentilerin Aralık ayında başka bir faiz indirimi lehine devam etmesini umuyoruz.
Disney YTD
Disney Perşembe günü zilden önce rapor veriyor ve Florida tema parkı lokasyonlarının kapanmasına ve enflasyondan bıkmış tüketicilere neden olan son kasırga faaliyeti nedeniyle son zamanlarda yumuşadığı için deneyim işleri odak noktası olacak. Disneyland Paris, bu çeyrekte şehirde düzenlenen Yaz Olimpiyatları'ndan büyük ihtimalle olumsuz etki görecek.
11 Kasım Pazartesi
Jim Cramer ile CNBC Yatırım Kulübü'ne abone olduğunuzda, Jim bir işlem yapmadan önce bir işlem uyarısı alacaksınız. Jim, hayırsever vakfının portföyündeki bir hisse senedini satın almadan veya satmadan önce bir ticaret uyarısı gönderdikten sonra 45 dakika bekliyor. Jim, CNBC TV'de bir hisse senedi hakkında konuştuysa, işlemi gerçekleştirmeden önce işlem uyarısını verdikten sonra 72 saat bekler.
YUKARIDAKİ YATIRIM KULÜBÜ BİLGİLERİ, SORUMLULUK REDDİYLE BİRLİKTE ŞARTLAR VE KOŞULLARIMIZA VE GİZLİLİK POLİTİKAMIZA TABİDİR. YATIRIM KULÜBÜ İLE BAĞLANTILI OLARAK SAĞLANAN HERHANGİ BİR BİLGİYİ ALMANIZ NEDENİYLE HİÇBİR MEMURİYET YÜKÜMLÜLÜĞÜ VEYA GÖREVİ MEVCUT DEĞİL VEYA OLUŞMAZ. BELİRLİ BİR SONUÇ VEYA KÂR GARANTİ EDİLMEZ.
Drew Angerer | Getty Images
Olaylı bir haftadan bahsedin.
Normalde Fed faiz oranlarını düşürdüğünde büyük hikaye bu olurdu.
Ancak Perşembe günkü Fed toplantısı, ertesi sabah güneş doğmadan kazananın belirlendiği Salı günkü başkanlık seçimleriyle karşılaştırıldığında sönük kalıyor.
Hisse senedi grafiği simgesi
1 Kasım'dan bu yana performans
Çarşamba günü Cumhuriyetçi Donald Trump'ın Demokrat Kamala Harris'e karşı kazandığı zafere borsanın tepkisi hızlı ve güçlüydü. Dow, S&P 500 ve Nasdaq tüm zamanların en yüksek seviyelerine ulaştı. Fed'in ertesi gün faiz indirimi, S&P 500 ve Nasdaq'ın kazanımlarıyla piyasa boğalarının pastasını süsledi. Dow perşembe günü yatay seyrediyordu. Cuma günü Dow endeksi ilk kez 44.000'in, S&P 500 ise ilk kez 6.000'in üzerine çıktı. Bu seviyelerin hemen altında kapattılar. Her üç hisse senedi göstergesi de haftayı rekor yüksek seviyelerde tamamladı.
Hafta boyunca Dow ve S&P 500 %4,6'nın üzerinde kazanç elde etti. Yılın en iyi haftalarını ve son üç yılın ilk olumlu haftalarını geçirdiler. Nasdaq hafta boyunca %5,7 arttı. Teknoloji ağırlıklı endeksin haftalık kazancı, üçü arasında en güçlüsü olsa da, Eylül ayından bu yana en iyi seviyesini gördü. Haftanın ilk beş sektörü, tüketici ihtiyari, enerji, sanayi, finans ve bilgi teknolojisi oldu.
Haftanın S&P 500 sektörü
| Sektörler | WTD değişikliği | YTD değişikliği |
|---|---|---|
| Tüketici İsteğe Bağlı | %7,62 | %22,81 |
| Enerji | %6,16 | %12,16 |
| Endüstriyeller | %5,93 | %24,41 |
| Finansallar | %5,53 | %30,46 |
| Bilgi Teknolojisi | %5,44 | %36,14 |
| İletişim Hizmetleri | %3,72 | %34,93 |
| Gayrimenkul | %2,67 | %9,35 |
| Sağlık hizmeti | %1,57 | %9,95 |
| Malzemeler | %1,46 | %9,99 |
| Yardımcı programlar | %1,20 | %24,72 |
| Tüketici Temelleri | %1,20 | %14,31 |
Kaynak: Bilgi Kümesi
- Geçen hafta endüstriyel geri kalmış şirketlerin hisselerini sattık Honeywell'in Üç kez güçlendik, konumu Jim Cramer'ın bize zarar vermeyeceğini söylediği seviyelere indirdik. Çarşamba günü, zaten çalışıyorken Wells Fargo Ve Morgan Stanley Trump'ın kazanmasının ardından her ikisi de yüzde bazında çift haneli rakamlara ulaştı, disiplinimiz bize biraz kar alma çağrısında bulundu ve biz de bunu yaptık. Yeni pozisyonlarımızdan biri olan BlackRock, Çarşamba günkü finansal yükselişe katılmıyordu, bu nedenle banka hissesi gelirlerinin bir kısmını aldı ve dünyanın en büyük varlık yöneticisinden biraz daha hisse satın aldı.
Ancak Wall Street geleneksel olarak Washington'daki uzun vadedeki çıkmazdan hoşlanır; bu, Kongre'nin bölünmüş olması veya Beyaz Saray'ın bir parti tarafından, Capitol Hil'in ise diğer parti tarafından kontrol edilmesinin yarattığı bir durumdur. Tam kombinasyon havada kalıyor. Haberler'e göre, başkanlık yarışı hızlı bir şekilde kararlaştırılıp Cumhuriyetçiler Senato'yu tersine çevirse de Temsilciler Meclisi yarışları hala karara bağlanamayacak kadar yakındı. Pazar günü öğleden sonra Cumhuriyetçilerin çoğunluğu yakalamak için altısını kazanması gerekiyordu.
Güç dengesinin nasıl işleyeceğini ve borsa için iyi mi yoksa kötü mü olacağını yalnızca zaman gösterecek. Ancak bildiğimiz bir şey var ki Trump kendisini piyasanın performansına göre değerlendirmeyi seviyor. Trump'ın göreve başladığı 2017 gününden görevdeki son gününe kadar olan ilk döneminde S&P 500 %67 oranında değer kazandı. Felaket gibi bir şey olmazsa, Başkan Joe Biden ve Başkan Yardımcısı Harris Trump'a ılımlı enflasyon ve güçlü bir borsa ile sağlıklı bir ekonominin sopasını verecekler.
Önümüzdeki hafta Wall Street ve Fed'in yakından izleyeceği iki hükümet enflasyon raporu açıklanacak. Kazanç sezonu azalmaya başladı ve sadece iki Kulüp ismi kaldı. Ana Depo Ve Disneyüç aylık sonuçları raporlayın.
Ekonomi
Haftanın büyük ekonomik raporu olan Ekim tüketici fiyat endeksi Çarşamba günkü açılış zilinden önce çıkıyor. FactSet tarafından derlenen tahminlere göre ekonomistler manşet TÜFE'de Eylül ayına göre biraz daha sıcak olan yıllık %2,6'lık bir artış bekliyor. Değişken gıda ve enerji fiyatlarının hariç tutulduğu çekirdek faiz oranının, önceki aya göre yıllık bazda %3,3 artması bekleniyor. Tüm endeksin kabaca üçte birini oluşturan TÜFE'nin barınma bileşeni de konut enflasyonunun maliyetinin ne kadar yapışkan olduğu göz önüne alındığında önemli bir odak noktası olacak.
- Perşembe günü açıklanan Ekim ayı üretici fiyatları endeksi TÜFE kadar yakından takip edilmese de piyasaları etkileyebilir. Aylık ÜFE okumaları, şirketlerin ödediği toptan satış fiyatlarını (genellikle girdi maliyetleri olarak anılır) ve marjlarını korumak için tüketici fiyatlarını yükseltmeleri gerekip gerekmediğini gösterdiğinden takip edilmesi hâlâ önemlidir. FactSet'e göre ekonomistler genel ÜFE'de yıllık %2,3, çekirdek faizde ise yıllık %2,9 artış görmeyi bekliyor.
- Bu haftanın diğer veri noktaları arasında, Ekim ayı perakende satışları ve Ekim ayı sanayi üretimi Cuma günü açıklandı. Perakende satışlar bize tüketicinin durumuna ve tatil alışveriş sezonu öncesinde satın alma güçlerini nereye odakladıklarına dair bir anlık görüntü sunuyor. Ülke ekonomisinin yaklaşık üçte ikisi tüketici harcamalarından kaynaklanıyor. Aylık sanayi üretimi ve kapasite kullanım raporu, bir süredir baskı altında olan imalat sanayinin yanı sıra madencilik, elektrik ve gaz sektörleri hakkında da bilgi veriyor.
Salı günkü açılış zilinden önce üçüncü çeyrek kazançlarını raporlayan Home Depot için yönetimin konut piyasasında neler gördüğünü duymak istiyoruz.
Hisse senedi grafiği simgesi
Ev Deposu YTD
Uzun vadeli tahvil getirilerinin arttığını ve ipotek faizlerinin de bunlarla birlikte yükseldiğini biliyoruz; bu nedenle daha fazla inşaat ve yenileme ürünü satışına yol açacak daha güçlü konutların faydası hâlâ ertelenebilir. Tahvil getirilerinin Çarşamba günkü yükselişin ardından Perşembe ve Cuma günü düştüğünü görmemiz teşvik edildi. Bunun Fed'in genişleme modunda devam etmesi ve piyasadaki beklentilerin Aralık ayında başka bir faiz indirimi lehine devam etmesini umuyoruz.
- Ek olarak, Home Depot satışlarında kısmen rapor edilen çeyrekte ve büyük ihtimalle daha da ileriye dönük bir artış, sigorta taleplerinin karşılanması ve ev sahiplerinin yeniden inşa etme arayışına girmesiyle Helene ve Milton kasırgalarının ardından yaşanan toparlanma sürecinden kaynaklanacak. Bununla birlikte, zamanımızı bekliyoruz ve konut piyasası gerçekten değişmeye başladığında Home Depot'un birincil yararlanıcı olacağını tahmin ediyoruz. Cuma itibarıyla, konsensüs tahminleri Home Depot'un üçüncü çeyrekte 39,24 milyar dolar satış ve hisse başına 3,64 dolar kazanç elde edeceğini öngörüyor.
Disney YTD
Disney Perşembe günü zilden önce rapor veriyor ve Florida tema parkı lokasyonlarının kapanmasına ve enflasyondan bıkmış tüketicilere neden olan son kasırga faaliyeti nedeniyle son zamanlarda yumuşadığı için deneyim işleri odak noktası olacak. Disneyland Paris, bu çeyrekte şehirde düzenlenen Yaz Olimpiyatları'ndan büyük ihtimalle olumsuz etki görecek.
- Ancak kârlılık arttıkça Disney'in doğrudan tüketiciye yönelik işinin daha iyi bir hikaye olması bekleniyor. Eleştirmenlerden büyük beğeni toplayan televizyon dizisi “The Bear”ın yeni sezonu ve dünya çapında sinemalarda yaklaşık 1,7 milyar dolar hasılat yapan “Inside Out 2” filmi gibi büyük içeriklerin yayınlanması, abone sayılarına yardımcı olacaktır. Cuma itibarıyla, fikir birliği tahminleri Disney'in 4. mali çeyrekte 22,44 milyar dolarlık satış ve hisse başına 1,10 dolarlık kazanç yönünde olduğunu gösteriyor.
11 Kasım Pazartesi
- Çan kazançlarından önce: Monday.com (MNDY), Aramark (ARMK)
- Zilden sonra: IAC (IAC)
- Zilden önce: Ana Depo (HD), Shopify (SHOP), Hertz (HTZ), Tyson Foods (TSN), AstraZeneca (AZN)
- Zilden sonra: Spotify (SPOT), Occidental Petroleum (OXY), Rocket Companies (RKT), Skyworks (SWKS)
- 08:30 EST: Tüketici fiyat endeksi
- Zilden sonra: Cisco (CSCO), Beazer Homes (BZH)
- 08:30 ET: Üretici fiyat endeksi
- 08:30 ET: İlk işsizlik başvuruları
- Zilden önce: Disney (DIS), JD.com (JD), Gelişmiş Otomobil Parçaları (AAP)
- Zilden sonra: Uygulamalı Malzemeler (AMAT)
- 8:30 ET: Perakende satışlar
- 09:15 ET: Endüstriyel üretim ve kapasite kullanımı
- Zilden önce: Alibaba (BABA)
Jim Cramer ile CNBC Yatırım Kulübü'ne abone olduğunuzda, Jim bir işlem yapmadan önce bir işlem uyarısı alacaksınız. Jim, hayırsever vakfının portföyündeki bir hisse senedini satın almadan veya satmadan önce bir ticaret uyarısı gönderdikten sonra 45 dakika bekliyor. Jim, CNBC TV'de bir hisse senedi hakkında konuştuysa, işlemi gerçekleştirmeden önce işlem uyarısını verdikten sonra 72 saat bekler.
YUKARIDAKİ YATIRIM KULÜBÜ BİLGİLERİ, SORUMLULUK REDDİYLE BİRLİKTE ŞARTLAR VE KOŞULLARIMIZA VE GİZLİLİK POLİTİKAMIZA TABİDİR. YATIRIM KULÜBÜ İLE BAĞLANTILI OLARAK SAĞLANAN HERHANGİ BİR BİLGİYİ ALMANIZ NEDENİYLE HİÇBİR MEMURİYET YÜKÜMLÜLÜĞÜ VEYA GÖREVİ MEVCUT DEĞİL VEYA OLUŞMAZ. BELİRLİ BİR SONUÇ VEYA KÂR GARANTİ EDİLMEZ.