Bir gayrimenkul işareti, 13 Ocak 2025 ABD'deki Los Angeles, Kaliforniya'daki Pasifik Palisades mahallesindeki Palisades ateşini takiben yanmış bir mülkün önünde duruyor.
Mike Blake | Reuters
Bir ipotek için alışveriş yapan herkes, kredi değerliliğinizi belirlemek için borç verenlerinize ne kadar dalış yapmayı sevdiğini bilir. Ama işte yeni bir faktör: iklim değişikliği.
İklim felaketlerinin ne kadar hızlı arttığı göz önüne alındığında, hem sıklıkta hem de sonuçta maliyetlerde, kredi verenler şimdi bu maliyetlerin onlara nasıl ulaşabileceğine çok daha fazla dikkat ediyorlar. Sigortacılar da ayak uydurmak ve daha sık risk eğilimli alanlardan çekilmek için mücadele ediyorlar, bu da kayıpları daha da dik hale getiriyor. Buna ek olarak, FEMA, Trump yönetimi altında hem personelde kesintiler hem de potansiyel felaket finansmanı ile bir akış halindedir.
Bir iklim riski değerlendirme firması olan First Street'in yeni bir raporuna göre, bu nedenle iklim, bir tüketicinin borcu, gelir ve evdeki teminat ile birlikte kredi puanı riskini değerlendirmede giderek daha önemli bir husus haline gelmiştir. Riskler sel, orman yangını ve rüzgar içerir.
Rapora göre, ciddi bir hava yılında, öngörülen yıllık iklim odaklı haciz, bu yıl banka kayıplarında 1.21 milyar dolar veya tüm haciz kredi kayıplarının% 6,7'sine neden olabilir. Bundan sadece 10 yıl sonra, hava olayları daha sık ve daha yıkıcı büyüdükçe, bu kredi kayıpları 5,36 milyar dolara yükselebilir ve haciz kayıplarının yaklaşık% 30'unu temsil eder.
Borç verenler iklimi sigortalarına dahil etmeye başlarlarsa, bir tüketicinin kredi puanı mülklerine yönelik riske bağlı olarak düşebilir ve hatta yükselebilir. Birincisi daha yüksek borçlanma maliyetlerine neden olacaktır. Çalışma, bugün borç veren kayıplarının öncelikle sadece üç eyalette olduğunu belirtiyor: California, Florida ve Louisiana.
First Street'teki iklim etkileri başkanı Jeremy Porter, “İpotek piyasaları şimdi iklim riskinin ön saflarında.” Dedi. Diyerek şöyle devam etti: “Modellememiz, fiziksel tehlikelerin zaten kredi yüklenimi, mülkiyet değerlemesi ve kredi hizmetinin temel varsayımlarını aşındırdığını gösteriyor – sistemik finansal riski tanıtıyor.”
18 Aralık 2024'te Fort Lauderdale, Florida'da yerelleştirilmiş şiddetli yağmurdan sonra su basmış bir yerleşim mahalle caddesinin hava manzarası.
Joe Raedle | Getty Images
Aşırı bir hava olayında bir mülk sular altında kaldığında, yüzsüz komşularından daha yüksek bir haciz oranına sahiptir. Rapora göre, tarihsel olarak hasarlı evler arasındaki kanat sonrası hacizlerde ortalama% 40 artış anlamına geliyor.
Florida kıyıları gibi yüksek riskli bölgelerdeki tüketiciler, son fırtınalar nedeniyle sigorta primlerinde zaten büyük sıçramalar görüyorlar. İlk sokak raporu bu artışları hacizlerde artışla ilişkilendirebildi. Bazı ev sahipleri artışları karşılayamazlar ve yine, borç verenleri kancaya bırakırlar.
Bazı borç verenler, devlet tarafından belirlenen sel ovalarında bulunan evlerde sel sigortası gerektirebilir, ancak genel borç verenler gelecekteki iklim değişikliğinin taahhüt modellerine etkilerini hesaba katmazlar. Bir borç veren olmayan ancak ipotek piyasasının çoğunu finanse eden Fannie Mae, bunu iki yıl önce yapmaya çalışıyordu, ancak henüz herhangi bir değişiklik duyurmadı.
Ulusal Okyanus ve Atmosfer İdaresi'nin milyar dolarlık hava ve iklim felaket veritabanına bakan First Street raporuna göre, iklimle ilgili felaketlerin yıllık maliyetleri son kırk yılda% 1.580 arttı. Trump yönetimi tarafından yapılan personel kesintileri nedeniyle bu kaynak artık güncellenmeyecek.
Maliyet artışı sadece daha büyük fırtına şiddeti değil, aynı zamanda enflasyonun yanı sıra daha yüksek nüfus ve daha risk alanlarında daha fazla gayrimenkul geliştirmesinden kaynaklanmaktadır. Amerikalılar kıyıları seviyor ve çoğu bölgede orada yaşamak için giderek daha fazla prim ödüyorlar.
Ancak bu iklimle ilgili maliyetler ve bunun sonucunda ortaya çıkan riskteki sıçrama, hane halklarını, finansal kurumları ve yatırım portföylerini etkilemektedir.
Porter, “Halen geleneksel kredi kaybı modellerinden gizlenmiş iklim ile ilgili önemli miktarda kredi kaybı riski vardır. Bu, hava durumu felaketlerinin her iki doğrudan hasardan da ipotek piyasasında olduğu, ancak artan sigorta maliyetleri gibi dolaylı etkiler olduğunu bildirmektedir.”
Mike Blake | Reuters
Bir ipotek için alışveriş yapan herkes, kredi değerliliğinizi belirlemek için borç verenlerinize ne kadar dalış yapmayı sevdiğini bilir. Ama işte yeni bir faktör: iklim değişikliği.
İklim felaketlerinin ne kadar hızlı arttığı göz önüne alındığında, hem sıklıkta hem de sonuçta maliyetlerde, kredi verenler şimdi bu maliyetlerin onlara nasıl ulaşabileceğine çok daha fazla dikkat ediyorlar. Sigortacılar da ayak uydurmak ve daha sık risk eğilimli alanlardan çekilmek için mücadele ediyorlar, bu da kayıpları daha da dik hale getiriyor. Buna ek olarak, FEMA, Trump yönetimi altında hem personelde kesintiler hem de potansiyel felaket finansmanı ile bir akış halindedir.
Bir iklim riski değerlendirme firması olan First Street'in yeni bir raporuna göre, bu nedenle iklim, bir tüketicinin borcu, gelir ve evdeki teminat ile birlikte kredi puanı riskini değerlendirmede giderek daha önemli bir husus haline gelmiştir. Riskler sel, orman yangını ve rüzgar içerir.
Rapora göre, ciddi bir hava yılında, öngörülen yıllık iklim odaklı haciz, bu yıl banka kayıplarında 1.21 milyar dolar veya tüm haciz kredi kayıplarının% 6,7'sine neden olabilir. Bundan sadece 10 yıl sonra, hava olayları daha sık ve daha yıkıcı büyüdükçe, bu kredi kayıpları 5,36 milyar dolara yükselebilir ve haciz kayıplarının yaklaşık% 30'unu temsil eder.
Borç verenler iklimi sigortalarına dahil etmeye başlarlarsa, bir tüketicinin kredi puanı mülklerine yönelik riske bağlı olarak düşebilir ve hatta yükselebilir. Birincisi daha yüksek borçlanma maliyetlerine neden olacaktır. Çalışma, bugün borç veren kayıplarının öncelikle sadece üç eyalette olduğunu belirtiyor: California, Florida ve Louisiana.
First Street'teki iklim etkileri başkanı Jeremy Porter, “İpotek piyasaları şimdi iklim riskinin ön saflarında.” Dedi. Diyerek şöyle devam etti: “Modellememiz, fiziksel tehlikelerin zaten kredi yüklenimi, mülkiyet değerlemesi ve kredi hizmetinin temel varsayımlarını aşındırdığını gösteriyor – sistemik finansal riski tanıtıyor.”
18 Aralık 2024'te Fort Lauderdale, Florida'da yerelleştirilmiş şiddetli yağmurdan sonra su basmış bir yerleşim mahalle caddesinin hava manzarası.
Joe Raedle | Getty Images
Aşırı bir hava olayında bir mülk sular altında kaldığında, yüzsüz komşularından daha yüksek bir haciz oranına sahiptir. Rapora göre, tarihsel olarak hasarlı evler arasındaki kanat sonrası hacizlerde ortalama% 40 artış anlamına geliyor.
Florida kıyıları gibi yüksek riskli bölgelerdeki tüketiciler, son fırtınalar nedeniyle sigorta primlerinde zaten büyük sıçramalar görüyorlar. İlk sokak raporu bu artışları hacizlerde artışla ilişkilendirebildi. Bazı ev sahipleri artışları karşılayamazlar ve yine, borç verenleri kancaya bırakırlar.
Bazı borç verenler, devlet tarafından belirlenen sel ovalarında bulunan evlerde sel sigortası gerektirebilir, ancak genel borç verenler gelecekteki iklim değişikliğinin taahhüt modellerine etkilerini hesaba katmazlar. Bir borç veren olmayan ancak ipotek piyasasının çoğunu finanse eden Fannie Mae, bunu iki yıl önce yapmaya çalışıyordu, ancak henüz herhangi bir değişiklik duyurmadı.
Ulusal Okyanus ve Atmosfer İdaresi'nin milyar dolarlık hava ve iklim felaket veritabanına bakan First Street raporuna göre, iklimle ilgili felaketlerin yıllık maliyetleri son kırk yılda% 1.580 arttı. Trump yönetimi tarafından yapılan personel kesintileri nedeniyle bu kaynak artık güncellenmeyecek.
Maliyet artışı sadece daha büyük fırtına şiddeti değil, aynı zamanda enflasyonun yanı sıra daha yüksek nüfus ve daha risk alanlarında daha fazla gayrimenkul geliştirmesinden kaynaklanmaktadır. Amerikalılar kıyıları seviyor ve çoğu bölgede orada yaşamak için giderek daha fazla prim ödüyorlar.
Ancak bu iklimle ilgili maliyetler ve bunun sonucunda ortaya çıkan riskteki sıçrama, hane halklarını, finansal kurumları ve yatırım portföylerini etkilemektedir.
Porter, “Halen geleneksel kredi kaybı modellerinden gizlenmiş iklim ile ilgili önemli miktarda kredi kaybı riski vardır. Bu, hava durumu felaketlerinin her iki doğrudan hasardan da ipotek piyasasında olduğu, ancak artan sigorta maliyetleri gibi dolaylı etkiler olduğunu bildirmektedir.”